Чл. 106 ЗДКИСДПКИ
Закон за дейността на колективните инвестиционни схеми и на други предприятия за колективно инвестиране
Глава единадесетаРаздел VIin forcecited by 3 decisions
Управляващо дружество може да сключи договор, с който да делегира на трето лице функции, дейности и услуги по чл. 86, ал. 1 и 2,при спазване на следните изисквания:
уведомява Комисията преди сключването на договор с трето лице за съществените условия на договора;
сключването на договор с трето лице не трябва да създава пречки за ефективното упражняване на надзорните функции на Комисията или на заместник-председателя, както и да възпрепятства управляващото дружество при управлението на дейността на колективната инвестиционна схема, съответно националния инвестиционен фонд, или при предоставянето на допълнителни услуги да действа в най-добър интерес на инвеститорите и клиентите;
не може да сключва договор с трето лице, чиито интереси могат да влязат в конфликт с интересите на управляващото дружество колективната инвестиционна схема или националния инвестиционен фонд, чиято дейност то управлява;
договорът с трето лице трябва да съдържа разпоредби, даващи възможност на лицата, ръководещи управляващото дружество, да осъществяват по всяко време ефективен надзор върху дейността на третото лице във връзка с изпълнението на сключения договор, включително да получават периодично и/или при поискване информация от това лице;
договорът с трето лице трябва да съдържа разпоредби, създаващи възможност за лицата, ръководещи управляващото дружество, да дават по всяко време допълнителни указания на насрещната страна по договора и едностранно да го прекратяват без предизвестие, когато това е в интерес на инвеститорите и клиентите;
третото лице трябва да разполага с необходимите технически и организационни възможности и квалифицирани служители, за да изпълнява делегираните функции и дейности, и да предоставя съответните услуги;
възможността да се делегират функции, дейности и услуги трябва да е изрично предвидена в проспекта на колективната инвестиционна схема или националния инвестиционен фонд;
делегирането на функции, дейности или услуги не може да бъде в степен, в която управляващото дружество вече не може да се смята за такова по отношение на съответната колективна инвестиционна схема или национален инвестиционен фонд, или за доставчик на услугите по чл. 86, ал. 2, и функциите на управляващото дружество да се сведат само до приемане и предаване на информация тип „пощенска кутия“;
управляващото дружество трябва да бъде в състояние да обоснове с обективни причини цялата си структура на делегиране.
Комисията незабавно предоставя информацията по ал. 1, т. 1 на компетентните органи на държавата членка по произход на колективната инвестиционна схема, за чиито дялове са делегирани функции и действия по продажбата и обратното изкупуване.
Когато делегирането на функции, дейности и услуги по ал. 1 се отнася до управление на инвестициите, трябва да бъдат спазени следните допълнителни изисквания:
делегирането се извършва в съответствие с критерии за преразпределение на инвестициите, установявани периодично от управляващото дружество;
третото лице, трябва да е лицензирано или регистрирано за целите на управлението на активи и да подлежи на надзор за спазване на изискванията за осъществяване на дейност;
да е осигурено сътрудничеството между Комисията и органа, осъществяващ надзор върху третото лице, когато се делегират функции по управление на инвестициите на лице от трета държава.
Делегиране по ал. 3 се допуска, ако е издадено предварително одобрение за това от Комисията по предложение на заместник-председателя. Към заявлението за издаване на одобрение се прилагат сключеният договор, както и данни и документи, удостоверяващи спазването на изискванията на ал. 1 и обосноваващи избора на конкретното трето лице, определени с наредба. Комисията се произнася по реда на чл. 18, ал. 2 - 6.
Делегирането на функции, дейности и услуги по ал. 1 не освобождава управляващото дружество, съответно депозитаря, от отговорностите по договора за управление, съответно по договора за депозитарни услуги.
Делегирането на функции, дейности и услуги по ал. 1 и последващото делегиране не освобождава управляващото дружество от отговорността към клиентите, управляваните колективни инвестиционни схеми и техните инвеститори. Управляващото дружество гарантира, че изпълнението на дейностите и предоставянето на услугите, посочени в чл. 86, ал. 1 и 2, са в съответствие с този закон, като спазването на това задължение се прилага независимо от регулаторния статус или местонахождението на третото лице, на което е делегирано изпълнението им.
Допълнителни изисквания във връзка с делегирането по ал. 1 извън тези по ал. 3 се определят с наредба.
Когато трето лице, за което се прилагат изискванията на Закона за пазарите на финансови инструменти или Кодекса за застраховането, от свое име предлага дяловете пряко или чрез основаващи се на животозастраховане инвестиционни продукти на колективна инвестиционна схема, изискванията, посочени в ал. 1, т. 3 – 7, не се прилагат независимо от наличието на сключен договор за дистрибуция между управляващото дружество и третото лице.
Споразумението между колективна инвестиционна схема и контрагент във връзка със суап за обща доходност или други деривативни финансови инструменти със същите характеристики следва да се разглежда като делегиране на функциите по управление на инвестициите съгласно ал. 3, когато контрагентът има правомощия за вземане на решения относно състава или управлението на инвестиционния портфейл на колективна инвестиционна схема или за базисните експозиции на дериватните финансови инструменти.