Чл. 3

Член 3 Определяне на изискванията за собствени средства съгласно опростения подход

1. Институциите, прилагащи опростения подход, изчисляват изискванията за собствените средства във връзка с рискове, различни от делта риск, по кол и пут опции или варанти като по-високата стойност от нула и разликата между следните суми:

а) брутната сума, както е описано в параграфи 2—5; (1) Регламент (ЕС) № 1093/2010 на Европейския парламент и на Съвета от 24 ноември 2010 година за създаване на Европейски надзорен орган (Европейски банков орган), за изменение на Решение № 716/2009/ЕО и за отмяна на Решение 2009/78/ЕО на Комисията (ОВ L 331, 15.12.2010 г., стр. 12).

20.5.2014 г. BG Официален вестник на Европейския съюз L 148/31 б) рисково претеглената делта еквивалентна сума, която се изчислява като пазарната стойност на базовия инструмент, умножена по коефициента делта и след това умножена по един от следните съответни тегла: i) за специфичен и общ риск, свързан с акции, или лихвен риск — теглото в съответствие с част трета, дял IV, глава 2 от Регламент (ЕС) № 575/2013; ii) за стоков риск — теглото съгласно част трета, дял IV, глава 4 от Регламент (ЕС) № 575/2013; както и iii) за валутен риск — теглото съгласно част трета, дял IV, глава 3 от Регламент (ЕС) № 575/2013. За опциите или варантите, които попадат под една от следните две категории, брутната сума, посочена в параграф 1,

1. се определя в съответствие с параграфи 3 — 4:

а) когато купувачът има безусловното право да закупи базовия актив на предварително определена цена на датата на изтичане на срока или по всяко време преди тази дата и когато продавачът е задължен да изпълни искането на купу­ вача („обикновени кол опции или варанти“);

б) когато купувачът има безусловното право да продаде базовия актив по същия начин, както е описано в буква а) („обикновени пут опции или варанти“).

1. Брутната сума, посочена в параграф 1, се изчислява като максималната стойност между нула и пазарната стойност на базовата ценна книжа, умножена по размера на изискваните собствени средства във връзка със специфичния и общия пазарен риск за базовия инструмент, минус размера на печалбата, ако има такава, в резултат от незабавното изпълнение на опцията („в пари“), когато е изпълнено едно от следните условия:

а) опцията или варантът включват право за продажба на базовия актив („дълъг пут“) и са комбинирани с притежаването на дялове в базовия актив („дълга позиция в базовия инструмент“); б) опцията или варантът включват право за продажба на базовия актив („дълъг пут“) и са комбинирани с обещанието за продажба на дялове в базисния актив („къса позиция в базовия инструмент“). Когато опцията или варантът включва право на закупуване на базовия актив („дълъг кол“) или право за продажба на

1. базовия актив („дълъг пут“), брутната сума, посочена в параграф 1, е равна на по-малката от следните две суми:

а) пазарната стойност на базовата ценна книга, умножена по сумата на изискванията за специфичния и общия пазарен риск във връзка с базовия актив; б) стойността на позицията, определена по метода на оценяване по пазарни цени или на оценяване по модел, както е предвидено в член 104, параграф 2, букви б) и в) от Регламент (ЕС) № 575/2013 („пазарна стойност на опция или варант“). За всички видове опции или варанти, които нямат характеристиките, посочени в параграф 2, брутната сума, посо­

1. чена в параграф 1, е пазарната стойност на опцията или варанта.